مليار دينار تعاملات «الكبار» على 97 شركة

بلغت قيمة تعاملات كبار الملاك للشركات المدرجة في بورصة الكويت (المالكون لأكثر من 5%)، بنحو مليار دينار خلال تعاملات 2017.

واتسمت تعاملات كبار الملاك بالتنوع بين شراء وبيع الحصص المؤثرة التي تغيرت معها ملامح خارطة ملكيات 97 شركة من الشركات المدرجة ببورصة الكويت بنهاية العام والتي تحرك عليها الكبار خلال العام الماضي.

واتضح الرصد الذي قامت به «وحدة الأبحاث الاقتصادية بجريدة الأنباء» أن استراتيجية كبار الملاك غلب عليها الشراء في فترات النشاط التي شهدتها بورصة الكويت خلال 2017، وأبرزها شهر يناير الذي شهد فورة غير مسبوقة منذ فترة طويلة، وكذلك خلال شهري اغسطس وسبتمبر اللذين سبقا ترقية بورصة الكويت إلى مؤشر فوتسي للأسواق الناشئة.

وكان لصفقتي «زين ـ عمانتل» دور كبير في رفع القيمة الإجمالية لعمليات كبار الملاك خلال العام الماضي، إذ بلغت قيمة الصفقة الأولى وهي بيع 10% من أسهم شركة زين (أسهم خزينة) لشركة عمانتل بنحو 255 مليون دينار، ثم تبعتها صفقة بيع 12% أخرى لحصة مجموعة الخير بقيمة 408 ملايين دينار، بإجمالي 663 مليون دينار أي نحو ثلثي قيمة تعاملات كبار الملاك.

ومن أبرز ما تم رصده لتعاملات كبار الملاك خلال العام الماضي ما يلي:

٭ بلغت القيمة الإجمالية للعمليات التي تنوعت بين شراء وبيع نحو مليار دينار.

٭ اتجه كبار الملاك لتعزيز حصصهم من خلال 112 عملية شراء تمت على أسهم 47 شركة، بقيمة 745 مليون دينار تشكل نحو 74% من الإجمالي.

٭ شهدت البورصة 77 عملية بيع من كبار الملاك تمت على أسهم 33 شركة، بقيمة 130 مليون دينار تشكل نحو 26% فقط من الإجمالي.

وفي حال استثناء قيمة صفقتي «زين ـ عمانتل» المذكورتين اعلاه، فإن عمليات الشراء تقدر بـ 77 مليون دينار، أي أن قيمة عمليات البيع البالغة 128 مليون دينار كانت أكبر، مما يدل على أن التوجه لكبار الملاك كان بيعي أكثر منه شرائي.

أهم تغيرات الملاك

شهدت تعاملات 2017 عمليات دخول على 17 شركة تمت من خلال 38 عملية، وأصبحت ملكيات الكبار فيها أكثر من 5%، ومن أهم هذه العمليات:

٭ دخول المؤسسة العامة للتأمينات الاجتماعية على شركة السكب بشراء حصة تزيد على 5%.

٭ استهدفت مجموعة البابطين القابضة شركة اسمنت بورتلاند بشراء 7.5%.

٭ استحواذ شركة بوبيان للبتروكيماويات على شركة التعليمية بشكل متكرر بدءا من عملية استحواذ على شركة نفائس التي تملك حصة في التعليمية، ثم أتمت عملية استحواذ إلزامي على أسهم التعليمية ليصل إجمالي حصتها 53% ثم زادت بوبيان حصتها مجددا من خلال عمليات شراء سوقية إلى 56% حاليا،

- استحواذ فيرست أوف شور فند على نسبة 5% من شركة طيران الجزيرة.

٭ ومن أبرز عمليات الدخول على الشركات على مستوى الأفراد، كان استهداف المساهم علي عبدالرحيم محمد فخرو على حصص تتراوح بين 6 و8% من شركات يونيكاب وأجوان وبيان.

أكبر 5 عمليات بالقيمة

باستثناء صفقة «زين ـ عمانتل» القياسية، تقدر قيمة أكبر 5 عمليات تغير في الملكية خلال 2017 بنحو 106 ملايين دينار تمثل أكثر من 10.6% من الإجمالي، وكانت كالتالي:

٭ جاءت بالصدارة عملية بيع شركة مجموعة الامتياز الاستثمارية ومجموعتها (شركة الامتياز الأولى القابضة) لـ 10% من أسهم شركة هيومن سوفت، وكانت بنحو 40 مليون دينار.

٭ تلتها في المرتبة الثانية عملية بيع 5.5% من أسهم شركة هيومن سوفت أيضا، وكان البائع فهد ابراهيم العثمان ومجموعته شركة العثمان للمشاريع التجارية، وبلغت قيمة هذه الصفقة قرابة 20 مليون دينار.

٭ في المرتبة الثالثة جاءت عملية بيع المؤسسة العامة للتأمينات الاجتماعية نسبة 0.5% من أسهمها في بيت التمويل الكويتي «بيتك» وبلغت قيمة الصفقة 15.8 مليون دينار.

٭ في المرتبة الرابعة من حيث القيمة، عملية شراء لـ غسان أحمد سعود الخالد ومجموعته شركة جي أية كي المعتمدة للاستيراد والتصدير، حيث اشترى 19% من أسهم شركة أسيكو بقيمة 15.1 مليون دينار، وبذلك أصبح غسان الخالد أكبر مالك بالشركة بنسبة 36%.

٭ حلت في المرتبة الخامسة صفقة شراء شركة المتكاملة كابيتال لـ 3.3% من اسهم جي اف اتش والبالغ قيمتها 14.8 مليون دينار.

تحركات حكومية بـ 25 مليون دينار

اقتصرت التحركات الحكومية على مستوى تغيرات قوائم كبار الملاك خلال عام 2017 على المؤسسة العامة للتأمينات الاجتماعية، حيث بلغت قيمة 8 تعاملات بنحو 25 مليون دينار. وتنوعت هذه العمليات بين البيع والشراء واستهداف نسب جديدة، وركزت «التأمينات» على 4 بنوك هي بيتك ووربة وبرقان والدولي غلب عليها البيع، كما شملت أسهم VIVA والسكب ويونيكاب غلب عليها الشراء لتعزيز الملكية.