قامت كل من كابيتال إيكونوميكس ووكالة فيتش للتصنيف الائتماني بتصنيف الالتزامات والعملات الأجنبية طويلة الأجل لبنك «الأهلي المتحد» عند مستوى +A وحددت وكالة فيتش نظرة مستقبلية مستقرة للتصنيف الائتماني للبنك. وأكدت الوكالة قدرة البنك على الوفاء بالتزاماته والاحتمالية المرتفعة للحصول على دعم من الحكومة، إذا لزم الأمر، بينما تعكس التصنيفات وجود ادارة مؤهلة لدى البنك وجودة التمويل المرنة والربحية المرتفعة مقارنة بالبنوك الاخرى. ولكنه اشار الى ضرورة الأخذ في الاعتبار التركزات المرتفعة في كلا جانبي المركز المالي.
نقاط القوة
1- جودة عالية للموجودات مع كون متوسط معدل التمويلات المتعثرة أفضل من متوسط القطاع ومعدل تغطية احتياطي خسارة التمويل أكثر من كاف.
2 - اصدار البنك صكوكا عزز من كفاية رأس المال الاضافي.
3 - مستويات مرتفعة من السيولة على الرغم من التضييق في الفترات الاخيرة.
4 - تحسن هامش الربح في 2017 ومعدل الربحية جيد على جميع المستويات.
5 - إدارة متميزة بدعم من مجموعة البنك الاهلي المتحد.
تحديات
1 - تركزات العملاء في كل من الودائع والتمويلات، بصفة مماثلة مع سائر البنوك المحلية.
2 - الانكشاف المرتفع على قطاع العقارات والبناء، على الرغم من ارتباطه بشكل رئيسي بالمباني السكنية.
3 - انخفاض مستوى الدخل غير التمويلي مقارنة بالبنوك الكويتية الأخرى.
توقعات الأداء
ذكرت وكالة كابيتال إيكونوميكس أن أداء البنك يرجح استمرار الربحية على المستوى الصافي والتشغيلي على نفس المستوى حتى نهاية 2018.
وتوقع التقرير أن يحافظ البنك على ربحية تشغيلية عالية وقدرة فعالة على استيعاب المخاطر، وانه مستمر في دعم السيولة من خلال تمويل ودائع العملاء، مع بقاء نسب السيولة عند مستوى مريح.
وفي ضوء الانتعاش الاقتصادي المتوقع على المدى القريب، فمن المتوقع أن تزداد السيولة وكذلك الطلب على القروض، ومع ذلك، فإن أي خفض مستقبلي في الإنفاق الحكومي سيؤثر سلبا على العائدات المحتملة للمصارف التجارية. وأشارت كابيتال إيكونوميكس الى أن الانفاق الحكومي يميل الى زيادة الطلب على التمويل للشركات والتمويل التجاري، وكذلك الأعمال الأخرى خارج المركز المالي مثل الترابط التعاقدي.
وبالنظر الى المستقبل، فيتوقع التقرير ان تظل كفاية رأس المال ومصدات المخاطر قوية ومدعومة بمستوى كاف من النمو الداخلي لرأس المال.